안녕하세요. Kelvin 입니다. 첫번째 포스팅으로 ‘셀트리온’을 소개하려고 합니다. 모두가 잘 알고 있는 제약회사지만, 투자자로서 매력적인 주식인지 셀트리온 주가 전망을 알아보도록 하겠습니다.
Table of Contents
셀트리온 기업개요
생명공학기술 및 동물세포대량 배양기술을 기반으로 종양 및 자가면역질환 등의 치료에 사용되는 항체의약품을 개발, 생산하는 기업입니다.
셀트리온 동향
셀트리온의 현재동향을 살펴봄으로써 미래가치에 대해 알아보도록 하겠습니다.
셀트리온 합병
제품의 개발, 생산 및 유통이 분리가 되었던 구조에서 셀트리온헬스케어와 합병이 되어 제품판매 매출 통합, 수익인식 명료, 원가구조 개선되어 보다 투명한 관리,감독이 가능해졌습니다. 이로 인해 원가경쟁력 확보 되었으며, 매출원가가 낮아져 신규시장 진입 및 입찰 참여 기회 확대 되었습니다.
짐펜트라(CT-P13 SC)
인플릭시맙 피하제형의 자가면역질환 치료제로 임상 3상 결과 논문이 국제 학술지 ‘소화기학에 게재되었습니다.
미국 소화기학회는 소화기학 분야 세계 최고 권위를 인정받고 있다.
램시마 SC
2023년 4분기 유럽 주요개국 점유율 21% 기록하였으며, IV제형 램시마까지 합산시 74%의 압도적인 점유율을 보여줍니다.
스텔라라, 악템라, 아일리아
24년도 연말부터 25년도 초 품목허가 획득이 예상되는 치료제 입니다.
셀트리온 제약 또한 합병 예정입니다.
옴리클로(CT-P39)졸레어 바이오시밀러
유럽에서 첫번째 졸레어(오말리주맙)바이오시밀러로 허가 받았습니다.
적응증으로 알레르기성 천식과 비용종을 동반한 만성비부비동염, 만성 특발성 두드러기등 입니다.
매출원가율
셀트리온과 셀트리온헬스케어는 약72% 매출 원가율을 기록하였지만, 합병 후 빠르게 재고소진을 하고있으며, 매출 원가율이 개선된 제품을 생산하여 24년부터 점진적 낮아질것으로 간담회시 발표한바 있습니다.
바이오 시밀러 목표
2025년까지 총 11종 구축계획이며, 30년까지 22개 제품 라인업 갖춰 연매출 12조원 달성을 목표로 하는 기업입니다.
추가적인 사업
2028년까지 충청남도 예산시와 3000억원 규모의 바이오의약품 및 관련부자재 공장신설 투자협약을 맺었습니다.
가격
셀트리온 주가는 179,900원입니다. 과거 최고가 374,621원에 비해 상당히 저렴한 가격으로 생각되며, 지속적 하락시 12만원 정도에는 지지 받지 않을까 생각됩니다. 만약 204,000원 돌파시 우상향으로 저렴할때 꾸준히 모아가시길 추천 드립니다.
마치며
바이오, 제약 산업은 연구개발에 많은 돈이 필요한 산업 중 하나입니다. 이중 연구, 개발의 성공 뿐만아니라 사업수익이 지속되는 기업은 투자로써 굉장히 매력적입니다.
셀트리온은 매력적인 주식이라 생각이 들며, 국내장이나 바이오산업이 급락 할때마다 조금씩 모아간다면 장기적인 관점에서 충분히 수익에 도움될 것으로 생각됩니다.
